درک روند بازار

آیا تا به حال به نمودار قیمت سهام نگاه کرده اید و به فراز و نشیب های روزانه توجه کرده اید؟با این حال ، اساسی این همه نوسانات روزانه یک روند خاص در بازار است. این را می توان در مدت زمان طولانی تر مشاهده کرد.

Read Full Article>

روند بازار چیست؟

همانطور که در بخش قبلی بحث کردیم ، قیمت سهام در کوتاه مدت می تواند بی ثبات باشد. آنها لزوماً در یک خط مستقیم حرکت نمی کنند. با این حال ، هنگامی که بزرگنمایی می کنید و به الگوهای قیمت کمی بلند مدت نگاه می کنید ، روند بازار تعریف شده ای بهتر را کشف خواهید کرد.

به طور کلی ، یک روند حرکت گسترده به سمت بالا یا رو به پایین قیمت سهام با گذشت زمان است. حرکت رو به بالا به عنوان صعودی خوانده می شود ، در حالی که گفته می شود مواردی که در طی یک دوره زمانی پایین تر حرکت می کنند ، در روند نزولی قرار دارند. سرمایه گذاران تمایل به خرید سهام دارند که به نظر می رسد در صعود و فروش آنهایی که در روند نزولی قرار دارند.

با این حال ، قیمت سهام به روشی Zig-Zag حرکت می کند. در تجزیه و تحلیل فنی ، ما یک روند را به سادگی بر اساس این که قیمت سهام در طی یک دوره زمانی تا چه حد بالا یا پایین حرکت کرده است ، مشخص نمی کنیم. ما خودمان را با مشخصات خود نگران می کنیم-هرچند که سهام آن بالا رفت و چقدر کم در یک روند نزولی سقوط کرد. به عبارت دیگر ، ما می بینیم که قیمت سهم چقدر بالا رفته است - بالا یا چقدر پایین سقوط کرد - پایین.

بگذارید ابتدا به برخی از اصطلاحات کلیدی نگاه کنیم. اینها اغلب در تحلیل فنی تکرار می شوند:

تاپ یا قله ها:

وقتی کلمه "قله" را می شنویم ، به کوه فکر می کنیم. دقیقاً به همین ترتیب ، اگر به نمودار سهام نگاه کنید ، می توانید بسیاری از تپه ها و کوه ها را ببینید. نوک اوج نامیده می شود ، حتی در مجالس بورس سهام. درست مانند قله کوه بالاترین نقطه ، اوج قیمت سهام یا بالاترین قیمت سهام است که سهام آن را لمس می کند.

پایین یا فرورفتگی:

کوه را وارونه کنید و دره یا یک فرورفتگی می گیرید. این پایین ترین نقطه در زمین است. دقیقاً به همین ترتیب ، نمودارهای سهام نیز دارای "پایین" یا "فرورفتگی" هستند - کمترین قیمت سهام به آن سقوط کرد.

اکنون ، اجازه دهید به سه نوع روند بازار نگاه کنیم:

Uptrends:

در یک صعود ، هر دو قله (تاپ) و فرورفتگی (پایین) نمودار سهام به طور پی در پی افزایش می یابند. بنابراین ، هر روز یا همین حدود ، قیمت سهام با یک سطح بالا جدید و پایین تر از آنچه که قبلاً انجام داد ، پایین می آید. اشتباه نکنیداین نیازی به یک عمر زیاد نیست. این می تواند بالاترین میزان سهام در چند روز گذشته ، هفته ها یا ماه ها باشد. این افزایش مداوم در تاپ ها و پایین نشان می دهد که بازار احساسات مثبتی دارد. انتظار می رود سهام شانس بالاتری داشته باشد تا بیشتر از استهلاک قدردانی کند. بنابراین ، سرمایه گذاران بیشتری خریداری می کنند ، بنابراین قیمت را بیشتر می کنند. به همین ترتیب ، هر بار که سهام سقوط می کند ، سرمایه گذاران آن را فرصتی برای خرید حتی بیشتر می دانند. آنها منتظر نیستند که آن به سطح قبلی سقوط کند. آنها قبل از آن سهام را خریداری می کنند. این سقوط پاییز است.

بیایید تصور کنیم که یک سهام در طی هفت هفته گذشته به شرح زیر است - RS 60 ، Rs 52 ، Rs 63 ، Rs 55 ، Rs 65 ، Rs 57 و Rs 69. همانطور که می بینیم ، هر قله - 60 ، 64 روپیه ، Rs65 و 69 روپیه - بالاتر از گذشته است. به طور مشابه ، هر فرورفتگی نیز بالاتر از گذشته است. این یک صعود کلاسیک است. در مقابل ، برخی از صعودها با قیمت ها هر بار بیشتر می شوند و کمتر می شوند. ما بعداً در این بخش به این موضوع خواهیم پرداخت. اگرچه ممکن است سهام هنوز بالا برود ، رشد آن در معرض خطر بسیار بالایی برای شما قرار می گیرد.

Downtrends:

روند نزولی الگویی است ، جایی که یک سهام به طور مداوم در حال سقوط است. نه تنها قله های پی در پی پایین تر هستند ، اما فرورفتگی های پی در پی نیز کمتر هستند. این بدان معنی است که سرمایه گذاران در بازار متقاعد شده اند که سهام بیشتر خواهد شد. هر افزایش کمی در قیمت سهام توسط سرمایه گذاران برای فروش سهمیه موجود در سهام خود استفاده می شود. هیچ خرید دیگری در این سطوح صورت نمی گیرد. چنین سهام نباید خریداری شود ، هر چقدر هم که قیمت آن کاهش یافته باشد-به ویژه اگر سرمایه گذار کوتاه مدت باشید. اگر یک سرمایه گذار بلند مدت هستید ، ممکن است بخواهید صبر کنید تا قیمت سهام بیشتر شود.

روندهای جانبی/ افقی:

در یک روند جانبی ، یک سهام در طی یک دوره طولانی به ویژه در هر جهت حرکت نمی کند. قله ها و فرورفتگی ها همچنان ثابت هستند و هیچ اقدام قابل توجهی برای تصمیم گیری در مورد خرید سهام یا خیر وجود ندارد.

چرا باید روند بازار را درک کنید

همه بهترین چیزها فقط با صبر و عزم اتفاق می افتد. حتی اگر این پیچیده به نظر می رسد ، سرمایه گذاری های خود را نگه دارید و پیاده سازی کنید.

درک روند بازار مهم است زیرا به شما می گوید انتظار می رود سهام به بالا برود و چه میزان خطر در این مسیر وجود دارد. اگر قبل از اینکه قیمت به اوج خود بپردازد ، می فروشید ، ممکن است سود خوبی را از دست بدهید. به همین ترتیب ، اگر قبل از سقوط قیمت به پایین ترین نقطه خود خریداری کنید ، ممکن است وقتی در نهایت آن را بفروشید ، سود کمتری کسب می کنید.

نحوه شناسایی روند بازار

ما قبلاً انواع مختلف روند بازار را شرح داده ایم. حال ، بیایید ببینیم که چگونه می توان روند بازار را با کمک یک مثال شناسایی کرد.

فرض کنید قیمت سهام فرضی در پایان هر یک از شش هفته گذشته 35 روپیه ، 38 روپیه ، 27 روپیه ، 40 روپیه ، 24 و روپیه 41 روپیه بود. نمودار قیمت چنین سهام چیزی شبیه به این است:

اگر از نزدیک نگاه کنید ، خواهید فهمید که هر بار که سهام سقوط می کند ، درصد بیشتری از آنچه در مناسبت قبلی انجام می شود ، سقوط می کند. هر یک از سه فرورفتگی نمودار سهام - RS 35 ، 27 روپیه و 24 روپیه به طور پی در پی پایین تر از گذشته است. به همین ترتیب ، هر بار که قیمت بالا می رود ، کمتر از گذشته افزایش می یابد. توجه کنید که چقدر تدریجی از 38 روپیه به 40 روپیه و سپس به 41 روپیه است.

مشاهده دست اول نشان می دهد که سهام به خوبی عمل کرده است زیرا از 35 روپیه تا 41 روپیه قدردانی کرده است. با این حال ، نگاه دقیق تر نشان می دهد که کیفیت قدردانی کم بوده است.

در این حالت ، سهام فقط حدود 17 ٪ در کل قدردانی کرده است. با این حال ، در طول راه ، در یک نمونه 40 ٪ کاهش یافته است. چرا کسی خطرناک چنین ضرر بزرگی را برای چنین بازده متوسط دارد؟به همین دلیل درک روندهای بازار مهم است.

تجزیه و تحلیل روند بازار از این طریق به تجزیه و تحلیل روند گفته می شود. جنبه اصلی تجزیه و تحلیل فنی "خط روند" است.

در اینجا نگاهی است:

خطوط روند:

به منظور انجام تجزیه و تحلیل فنی مؤثر ، درک این مسئله برای شما بسیار مهم است. خط روند خطی است که تمام فرورفتگی ها یا تمام قله های موجود در یک نمودار سهام را با یکدیگر متصل می کند. یک روند که قله ها را به هم وصل می کند ، به شما کمک می کند تا رشد را که یک سهام در طی یک دوره نمایش داده است ، ترسیم کنید.

یک روند که فرورفتگی ها را به هم متصل می کند ، به شما کمک می کند خطرات ذاتی سهام را ردیابی کنید. حتی ممکن است از ترکیبی از دو خط روند استفاده کنید تا روند کلی قیمت سهام را در یک دوره زمانی خاص مشاهده کنید. ترکیبی از دو خط روند کانال نامیده می شود. بعداً در بخش دیگری ، بعداً به خطوط خط نگاه خواهیم کرد.

ارزش بازار ممکن است گاهی به ارزش ذاتی نزدیک نشود:

سرمایه گذاران اشتهای ریسک متفاوتی دارند و انتظارات را برمی گردانند. با درک روند بازار سهام ، آنها می توانند اوراق بهادار خود را با این الزامات تراز کنند. به عنوان مثال ، اگر برای بازنشستگی خود سرمایه گذاری می کنید ، ممکن است بخواهید برای طولانی مدت در سهام ایمن سرمایه گذاری کنید. شما در سهام سرمایه گذاری می کنید که رشد معقول و بدون شاهد کاهش قیمت شدید ارائه می دهند. با انجام تجزیه و تحلیل فنی روند سهام ، شما قادر خواهید بود سهام نسبتاً رو به بالا را با فرورفتگی های رو به بالا انتخاب کنید.

در مقابل ، اگر شما یک سرمایه گذار نسبتاً جوان هستید ، ممکن است ترجیحات شما متفاوت باشد. احتمالاً می توانید کمی خطر بیشتری داشته باشید. در نتیجه ، شما از درک خود در مورد روند بازار برای انتخاب سهام که افزایش گسترده ای در قله ها نشان داده است ، استفاده می کنید. در ازای این کار ، شما ممکن است بتوانید کاهش کمی در فرورفتگی ها را بپذیرید.

آیا از این مقاله لذت بردید؟

0 مردم این مقاله را دوست داشتند.< SPAN> سرمایه گذاران اشتهای ریسک متفاوتی دارند و انتظارات بازگشت دارند. با درک روند بازار سهام ، آنها می توانند اوراق بهادار خود را با این الزامات تراز کنند. به عنوان مثال ، اگر برای بازنشستگی خود سرمایه گذاری می کنید ، ممکن است بخواهید برای طولانی مدت در سهام ایمن سرمایه گذاری کنید. شما در سهام سرمایه گذاری می کنید که رشد معقول و بدون شاهد کاهش قیمت شدید ارائه می دهند. با انجام تجزیه و تحلیل فنی روند سهام ، شما قادر خواهید بود سهام نسبتاً رو به بالا را با فرورفتگی های رو به بالا انتخاب کنید.