آیا سفارشات متوقف یا محدود از شما در برابر شکاف ها محافظت می کنند؟

کیسی مورفی اشتیاق خود را برای امور مالی در طول سالها نوشتن در مورد تجارت فعال ، تجزیه و تحلیل فنی ، تفسیر بازار ، صندوق های مبادله ای مبادله (ETF) ، کالاها ، آینده ها ، گزینه ها و فارکس (FX) جلب کرده است.

به روز شده در 30 ژوئن 2022 بازبینی شده بوسیله بررسی شده توسط گوردون اسکات

گوردون اسکات یک سرمایه گذار فعال و تحلیلگر فنی یا 20+ سال بوده است. او یک تکنسین بازار منشور (CMT) است.

واقعیت بررسی شده توسط واقعیت بررسی شده توسط سوزان Kvilhaug

سوزان یک بازاریاب محتوا ، نویسنده و حقایق است. وی دارای مدرک لیسانس علوم مالی از دانشگاه ایالتی Bridgewater است و به توسعه استراتژی های محتوا برای مارک های مالی کمک می کند.

بسیاری از آنها به دلیل شکاف زیاد در قیمت ها از سرمایه گذاری در بورس سهام دریغ می کنند. دیدن سهام که جلسه قبلی را با 55 دلار بسته بود ، غیر معمول نیست. این نوع نوسانات می تواند منجر به خسارات گسترده شود ، اما این ریسکی است که سرمایه گذاران هنگام تلاش برای کسب درآمد در بورس سهام می گیرند.

صرف نظر از نوع نظم قرار داده شده ، شکافها حوادثی هستند که از آنها نمی توان جلوگیری کرد. یک استراتژی مشترک استفاده از ضرر یا محدود کردن سفارشات به عنوان محافظت برای کاهش تأثیر شکاف است. با این حال ، این همیشه بهترین راه حل نیست.

غذای اصلی

• شکاف ها غالباً اخبار محور هستند و عجله خریداران به داخل یا خارج از امنیت می پرند و آن را به یک روش یا دیگری سوق می دهند.
• سفارشات از دست دادن و سفارشات محدود دو راه برای محافظت از خود در برابر ضرر و زیان ناشی از شکاف است.
• سفارشات از دست دادن به این معنی است که یک کارگزار هنگام رسیدن به قیمت خاص ، امنیت را خریداری یا می فروشد و محدود می کند که یک سرمایه گذار در یک موقعیت از دست می دهد.
• یک سفارش محدود ، خرید یا فروش امنیت را با قیمت خاص یا بهتر به دست می آورد.
• گزینه دیگر خرید گزینه Put است ، به این معنی که خریدار حق دارد اما نیازی به فروش تعداد مشخصی از سهام با قیمت اعتصاب نیست.

از دست دادن و محدود کردن سفارشات

به عنوان مثال ، فرض کنید که موقعیت طولانی در شرکت XYZ دارید. این معامله با 55 دلار است و شما یک سفارش متوقف شده را با 50 دلار قرار می دهید. هنگامی که قیمت زیر 50 دلار حرکت می کند ، سفارش شما وارد می شود ، اما این تضمین نمی کند که شما را با قیمتی نزدیک به 50 دلار دریافت کنید. اگر شکاف قیمت سهام XYZ پایین تر باشد و با 40 دلار باز شود ، سفارش توقف شما به یک سفارش بازار تبدیل می شود و موقعیت شما نزدیک به 40 دلار بسته می شود-همانطور که امیدوار بودید.

از طرف دیگر ، اگر تصمیم گرفتید سفارش محدودی برای فروش 50 دلار (به جای توقف از دست دادن در بالا) وارد کنید و سهام روز بعد با 40 دلار باز شد ، سفارش شما پر نمی شود و شما همچنان نگه داریدسهام

شکاف یک اتفاق فنی است که در آن قیمت یک امنیت در ابتدای معاملات در مقابل نزدیک روز گذشته کاهش می یابد و یا تجارت در بین آن رخ نمی دهد.

به شکاف توجه کنید

همانطور که می بینید ، اگر نگران شکاف قیمت هستید ، ممکن است بخواهید به استاندارد متوقف کردن یا محدود کردن سفارش به عنوان محافظت اعتماد نکنید. به عنوان یک گزینه دیگر ، می توانید یک گزینه Put را خریداری کنید ، که به خریدار حق می دهد اما تعهد به فروش تعداد مشخصی از سهام با قیمت اعتصاب از پیش تعیین شده نیست. قیمت اعتصاب قیمتی است که در آن می توان یک قرارداد مشتق خریداری یا فروخته شد. گزینه های قرار داده شده می توانند در صورت استهلاک قیمت سهام زیربنایی در رابطه با قیمت اعتصاب ، ارزشمند باشند.

برگزاری گزینه Put یک استراتژی مناسب برای معامله گران است که نگران ضرر و زیان شکاف های بزرگ هستند زیرا یک گزینه PUS تضمین می کند که شما قادر خواهید بود موقعیت را با قیمت خاصی ببندید. با این حال ، آنها با چالش های خاصی همراه هستند ، به طور خاص هزینه های مربوط به حمایت طولانی مدت در برابر شکاف ها و مسئله همیشه زمان بندی. گزینه های قرار داده شده مطمئن ترین راه برای از بین بردن خطر شکاف هستند ، اگرچه این حق بیمه است. در نهایت ، این وظیفه شماست که تعیین کنید که آیا این مزایا از هزینه بالاتر است یا خیر.