اعتبار تعدیل

جولیا کاگان یک روزنامه نگار مالی/مصرف کننده و سردبیر ارشد سابق ، امور مالی شخصی ، سرمایه گذاری است.

به روز شده در 11 ژانویه 2021 بازبینی شده بوسیله بررسی شده توسط توماس بروک

توماس جی. بروک یک CFA و CPA با بیش از 20 سال تجربه در زمینه های مختلف از جمله سرمایه گذاری ، مدیریت نمونه کارها بیمه ، امور مالی و حسابداری ، مشاوره سرمایه گذاری شخصی و برنامه ریزی مالی و توسعه مواد آموزشی در مورد بیمه عمر و سالیانه است.

اعتبار تعدیل چیست؟

اصطلاح اعتبار تعدیل به وام کوتاه مدت که توسط یک بانک مرکزی فدرال رزرو به یک بانک تجاری کوچکتر گسترش یافته است ، در صورت نیاز به حفظ نیازهای ذخیره خود و پشتیبانی از وام های کوتاه مدت اشاره دارد. اعتبار تعدیل یک شکل مشترک از وام بین بانکهای تجاری و بانکهای فدرال رزرو است. یک بانک تجاری اعتبار تعدیل را با یک سفته تضمین می کند ، که اغلب در هنگام بالا بودن نرخ بهره از آنها استفاده می کند و عرضه پول کوتاه است.

غذای اصلی

• اعتبار تعدیل یک وام کوتاه مدت است که توسط یک بانک مرکزی فدرال رزرو به یک بانک تجاری کوچکتر در صورت نیاز به حفظ نیازهای ذخیره خود تمدید می شود.
• بانک های تجاری اعتبار تعدیل را با یادداشت های سفته در صورت بالا بودن نرخ بهره و عرضه پول کوتاه می کنند.
• اعتبار تعدیل معمولاً برای مدت زمان بسیار کوتاهی - معمولاً یک شبه - و با نرخ بهره پایین تر از نرخ صندوق های فدرال تمدید می شود.

اعتبار تعدیل چگونه کار می کند

یک بانک تجاری باید الزامات ذخیره را مطابق با هیئت مدیره فدرال رزرو حفظ کند. الزامات ذخیره یکی از سه ابزار اصلی سیاست های پولی به همراه عملیات بازار آزاد و نرخ تخفیف در نظر گرفته می شود. عملیات بازار آزاد خرید و فروش اوراق بهادار در بازار آزاد است تا مبلغ پول را در سیستم بانکی گسترش یا قرارداد ببندد و به کنترل تورم کمک کند. نرخ تخفیف نرخ بهره است که برای وام های گرفته شده از بانک مرکزی فدرال رزرو به بانکهای تجاری پرداخت می شود. همچنین برای تأثیرگذاری بر عرضه پول و تورم کمک می کند.

مبلغ ذخیره یک بانک تجاری - که یا در طاق های خود یا با نزدیکترین بانک رزرو فدرال رزرو شده است - مبلغ کل سپرده های نگهداری شده به نمایندگی از مشتریان خود را بازخوانی می کند. نیاز ذخیره به مشتریان اطمینان می دهد که پول آنها همیشه در صورت درخواست در دسترس خواهد بود. اگر مشتریان تصمیم بگیرند برداشت های بزرگی را به صورت گسترده انجام دهند ، از بانک ها محافظت می کند.

در صورتی که مشتریان تصمیم بگیرند که همه آنها را به طور همزمان برداشت کنند ، از بانک ها محافظت می کند.

هنگامی که ذخایر یک بانک کم است ، می توانند به فدرال رزرو مراجعه کنند تا از طریق اعتبار تعدیل تفاوت را ایجاد کنند. اعتبار تعدیل نوعی وام کوتاه مدت است که به یک بانک اجازه می دهد وام به مشتریان خود ادامه دهد. یک بانک تجاری این وام را با استفاده از سفته ، یک ابزار مالی که به یک وعده کتبی توسط صادرکننده برای پرداخت مبلغ مشخصی از وام دهنده پرداخت می کند ، تأمین می کند. بنابراین با استفاده از یادداشت ، بانک قول می دهد مبلغ پولی را که وام می گیرد ، بازپرداخت بانک رزرو فدرال رزرو کند. پرداخت می تواند به صورت تقاضا یا در تاریخ آینده مشخص شود ، و به طور معمول شامل تمام شرایط مربوط به بدهی ، مانند مبلغ اصلی ، نرخ بهره ، تاریخ سررسید و محل صدور و امضای صادرکننده است.

همانطور که در بالا ذکر شد ، بانک های تجاری اغلب در صورت بالا بودن نرخ بهره و عرضه پول از اعتبار تعدیل استفاده می کنند. نرخ بهره بالاتر به پرداختهای بیشتر در سپرده های مشتری نیاز دارد ، در حالی که تأمین هزینه کوتاه برای انجام عملیات بانکی نیاز به شناور اضافی دارد. اعتبار تعدیل معمولاً برای دوره های بسیار کوتاه - معمولاً یک شبه اعطا می شود. نرخ بهره برای اعتبار تعدیل ، تعیین شده توسط فدرال رزرو ، به طور معمول پایین تر از نرخ صندوق های فدرال است - نرخ بانک های تجاری به یکدیگر وام می دهند.

ملاحظات خاص

اعتبار تعدیل فقط یکی از گزینه های موجود برای بانکهای تجاری طبق آیین نامه فدرال رزرو A است که راهنمایی و قوانینی را در مورد چگونگی وام موسسات از پنجره تخفیف فدرال رزرو ارائه می دهد. دو گزینه دیگر عبارتند از:

• اعتبار گسترده: این گزینه زمانی در دسترس است که یک بانک نتواند وام از منبع دیگری مانند یک بانک دیگر تأمین کند. اعتبار طولانی مدت برای مدت زمان طولانی تر از اعتبار تعدیل اعطا می شود.
• اعتبار فصلی: این نوع اعتبار به موسسات کوچکتر که در دوره های خاصی از سال نیاز بیشتری دارند ، اعطا می شود.